抄底资金又来了！近600亿元资金驰援股票ETF
来源：中国基金报
【导读】抄底资金又来了！股票ETF“吸金”近600亿元
中国基金报记者 若晖
10月23日，A股在低迷时刻超跌反弹，全天大幅收涨，可谓迎来“大奇迹日”。最新数据显示，背后神秘资金大举流入宽基ETF，为市场托底。
银河证券基金研究中心数据显示，10月23日，超587亿元资金流入股票ETF（含跨境ETF），这也是自7月21日以来，股票ETF单日最大资金净流入，其中，A股ETF资金净流入超594亿元，宽基ETF净流入超560亿元。
拉长时间看，自9月22日A股市场调整以来，股票ETF市场累计净流入资金已接近3400亿元，体现了监管层全力维护资本市场安全稳定的决心。
股票ETF单日“吸金”近600亿元
过去一周净流入近1600亿元
据银河证券基金研究中心数据统计，截至10月23日，全市场1616只股票ETF（含跨境ETF）总规模为3.16万亿元。在股市超跌反弹过程中，股票ETF市场净流入金额达587.63亿元，过去一周资金净流入合计近1600亿元。
从大类型来看，10月23日，宽基ETF与债券ETF净流入居前，分别达554.6亿元与68.42亿元；商品ETF净流出居前，达12.97亿元。规模变化方面，宽基ETF规模增加855.4亿元。
具体到指数维度，跟踪沪深300指数的相关ETF单日净流入居前，达244.54亿元，跟踪半导体材料设备指数的相关ETF单日净流出居前，达13.08亿元。从最近5个交易日角度观测，近期资金流入跟踪沪深300指数的相关ETF超636亿元，流入跟踪创业板指的相关ETF超246亿元。
三大基金巨头旗下ETF
净流入均超百亿元
数据显示，三大基金公司巨头旗下ETF资金净流入均超百亿元。其中，易方达基金旗下ETF净流入163.7亿元，华夏、华泰柏瑞基金旗下ETF分别净流入139.9亿元、119.1亿元，南方基金旗下ETF也有98.4亿元的净流入。
从细分品种上看，易方达基金旗下创业板ETF易方达最新规模达912.6亿元，净流入66.2亿元；沪深300ETF易方达规模达746.0亿元，净流入50.6亿元；机器人ETF易方达规模达173.2亿元，净流入9.5亿元；科创创业ETF易方达规模达153.1亿元，净流入7.9亿元；红利低波ETF易方达规模达131.2亿元，净流入7.6亿元；科创50ETF易方达规模达420.1亿元，净流入7.1亿元。
华夏基金ETF方面，沪深300ETF华夏和科创50ETF华夏单日净流入居前，分别净流入59亿元和39亿元，最新规模分别达519.23亿元和1169.79亿元，对应跟踪指数近一个月日均成交额分别为12.99亿元和86.52亿元。中证1000ETF华夏和信用债ETF华夏分别净流入9.95亿元和8.70亿元，科创半导体ETF华夏净流入超5亿元。
南方基金旗下中证500ETF单日净流入 58.47亿元，位居全公司ETF之首，近5日净流入104.65亿元，近1月净流入109.50亿元，最新规模已站上500亿元关口，资金流入显著加速；南方中证1000ETF单日净流入 32.76亿元，近5日净流入76.58亿元，近1月净流入121.28亿元，最新规模逼近300亿元。两大核心宽基ETF单日合计净流入约 91.2亿元，近5日合计约 181.2亿元，构成资金流入的绝对主力。
资金大举流入
沪深300指数、科创50指数等宽基ETF
过去一周，宽基ETF成为“吸金”主力军。
Wind数据显示，截至10月23日，ETF过去一周资金净流入前十名榜单“清一色”被宽基ETF占据。过去一周资金净流入超过200亿元的共有两只，分别是沪深300ETF华泰柏瑞、创业板ETF易方达，还有5只宽基ETF资金净流入超过百亿元，分别是科创50ETF华夏、沪深300ETF华夏、沪深300ETF嘉实、上证50ETF华夏、中证500ETF南方。
国泰基金表示，主要宽基ETF连续大额净流入，多家上市公司密集发布回购公告，释放稳市信号。在国泰基金看来，本轮微观交易结构的恶化经过市场调整后已开始缓和，前5%个股成交额占比、电子/通信成交额占比等拥挤度指标均降至年内均值以下；历史涨幅大幅回吐后，权益估值再度回到偏低水平。创业板指ERP已经回到3年均值+1倍标准差附近，PE低于历史10%分位，PB低于历史30%分位。但也要看到，全球宏观扰动持续，且国内企业盈利增长预期暂停上修、增量入市放缓，这或将制约短期市场反弹高度。
展望后市，华夏基金认为，市场的负反馈止损盘有效得到遏制，指数进一步下行的概率和空间大幅降低，短期或进入震荡阶段，市场信心逐渐修复，当前AI产业分子端依然较强，市场充分定价不利叙事后，大势具备修复基础，弹性方面关注分母端后续变化，尤其是海外市场及流动性。
“结构上，一方面，AI算力产业链（光模块、PCB、半导体、存储等）三季报预喜集中，需求与订单仍处扩张阶段，产业景气并未逆转，短期估值消化、交易结构出清后或存在反弹机会。另一方面，事件催化驱动的主题轮动较为活跃，人形机器人、网络安全等方向在产业发展与头部厂商新品发布催化下逆势走强，短期可持续关注。”华夏基金表示。
资金净流出主要集中在行业ETF及部分债券ETF上，半导体设备ETF国泰、国债政金债ETF招商、煤炭ETF国泰等品种过去一周资金净流出均超10亿元。
